消費級無人機市場增速放緩 大疆創新急切押注新業務謀變

9月10日,大疆創新科技有限公司(下稱「大疆)推出其全棧式教育解決方案——大疆教育平台。不難看出,在消費級無人機領域占據絕對市場份額的大疆,近兩年也開始頻頻發力,頻繁布局其他新領域,包括向農業植保無人機等領域拓展。

對於大疆不斷拓展的新業務,大疆公關總監謝闐地表示:「農業無人機這件事就不是市場驅動的,而是人類對低空資源的需求一直存在。」至於教育機器人領域,謝闐地則認為是「需要人才梯隊。」然而,大疆的主營業務,即消費端無人機增長見緩已經是不爭的事實。

消費級無人機市場增速放緩 大疆創新急切押注新業務謀變

主營業務增長乏力 

成立於2006年,大疆在無人機領域憑借核心技術上的優勢占據了大量的市場。據前瞻產業研究院數據顯示,大疆占據着國內超過70%的無人機市場份額。而從全球來看,這一數據是80%,在全球無人機企業中排名第一。

消費級無人機市場增速放緩 大疆創新急切押注新業務謀變

(數據來源:前瞻產業研究院)

數據顯示,消費級無人機依然是大疆主要的收入來源,約占大疆收入來源的85%;而工業級無人機收入約占15%。隨着近幾年消費級無人機市場增速放緩,這種營收結構在盈利上給大疆帶來一定壓力。

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(數據來源:前瞻產業研究院)

2017年,大疆的銷售額達到了175.7億元,創下公司自成立以來最高銷售額記錄。數據顯示,2018年至2019年,大疆收入和淨利潤相較於2017年均出現了下滑。究其原因,一位無人機業內人士認為:「大疆在消費端基本遇到了天花板。」

弗若斯特沙利文數據顯示,消費級無人機領域的市場規模正在放緩。2015年至2019年,中國民用無人機市場規模年均復合增長率為22.58%, 而工業無人機的年均復合增長率為49.94%。預計2020年至2024年,消費無人機的年均復合增長率會下跌至14.89%,而工業無人機的年均復合增長率將會上升至53.27%。

消費級無人機市場增速放緩 大疆創新急切押注新業務謀變

(數據來源:弗若斯特沙利文)

今年上半年, 新冠疫情致消費級無人機市場放緩,亦給大疆盈利帶來影響。上述業內人士告訴《投資者網》,「大疆有裁員,具體的原因在於疫情對國內外航拍市場的影響,同時,在航拍領域大疆遇到增長天花板,消費級無人機方面的裁員及人員優化不可避免。」

據前瞻產業研究院報告,消費級無人機主要應用於航拍、燈光秀等場景,其中航拍是無人機行業應用最多的領域。國內主流的無人機廠商中,有超過43%的廠商從事專業航拍無人機的生產,其中,大疆占據了52%以上的航拍市場份額。

一位TMT行業證券分析師也向《投資者網》表示:「上半年對消費級無人機的影響很大,對旅遊業的影響有多大,就對消費級航拍機的影響就有多大,大家出行不了,購買航拍機的需求就會被延後。」

而海外市場的不確定性因素顯然增加了大疆在海外市場的風險。大疆公關總監謝闐地曾在靈眸新品發布會上表示:「大疆在國內市場和海外市場的收入占比是2:8,其中光北美市場就占到了4成。」

上述業內人士認為:「大疆在專利和核心算法上有一定優勢,但是目前大疆無人機很多零部件是由海外產商來生產的。未來的不確定性比較強,如果制裁,大疆將面臨更多考驗。」對此,《投資者網》向大疆公關總監謝闐地詢問,「公司未來是否會將主要業務重心轉向國內?」對方並未給予明確答復。

加碼布局行業新領域

相比主營業務消費級無人機市場的增長乏力,近幾年,行業級無人機市場前景更加廣闊。事實上,早在2015年,大疆就開始布局行業級無人機市場,推出了MG-1農業植保機,正式步入農業無人機領域。

據弗若斯特沙利文數據,中國在農林植保領域的工業無人機市場規模從2015年至2019年年均復合增長率為30.8%,預計2020年至2024年年均復合增長率為47.2%,2024年該市場規模可達318.75億元人民幣。

消費級無人機市場增速放緩 大疆創新急切押注新業務謀變

(數據來源:弗若斯特沙利文)

盡管農林植保市場發展空間大,但相比消費級無人機市場,大疆並不像在消費級無人機領域那樣占據絕對優勢。如早於大疆布局農業無人機的極飛科技,目前已成為全球運營規模最大的農業無人機企業之一,也是大疆強勁的競爭對手之一。

據公開數據,截至2019年底,大疆在農用植保無人機全國保有量大約2萬台,市場占有率達2/3;而極飛在國內農用無人機保有量大約1.3萬台,國際上2約萬余台。

面對農業植保無人機領域「雙強爭霸」的局面,上述業內人士對《投資者網》說:「大疆目前來說要比極飛有優勢,價格、成本、人才、技術等方面的優勢,尤其在價格方面一直阻擊極飛。」但與極飛大打價格戰來搶占市場的大疆,在農業植保無人機領域仍未盈利。

上述TMT行業證券分析師稱:「目前植保無人機的覆蓋普及率還是很低,更多時候是靠政府政策支持與補貼。相比消費級無人機領域,農戶會更看重是否有使用無人機的實際需求以及背後的成本。

除了在農業植保領域不斷加碼布局,大疆在教育機器人方面也開始積極布局。2019年6月,大疆就推出了其首款教育機器人Robomaster S1。據北京師范大學的研究報告《2019全球教育機器人發展白皮書》數據,預估至2023年教育機器人市場規模將達到841億美元。

消費級無人機市場增速放緩 大疆創新急切押注新業務謀變

(數據來源:北京師范大學智慧學習研究院、互聯網教育智能技術應用國家工程實驗室)

「雖然市場前景好,但是作為後來進軍者,大疆在教育機器人領域也有激烈的競爭。像國外的索尼、樂高,還有國內的商湯科技都有布局。」上述業內分析師向《投資者網》表示,「而就盈利方面,大疆目前更像是在教育市場。」對此,大疆公關總監謝闐地也坦承:」機器人教育幾乎完全不考慮經濟效益的。」

在消費級無人機賽道上耕耘14年,大疆已成為這個領域的領先者,而在新的藍海市場上,面對眾多搶灘者,這家無人機獨角獸未來如何持續發力,夯實自己的護城河?(思維財經出品)■

來源:cnBeta